Le Credit Suisse a distribué près de 300 millions de dollars de primes de rétention aux négociateurs au cours du troisième trimestre de 2022 – plus de six fois la même période l’an dernier – alors que le prêteur tente de garder des talents clés alors qu’il crée sa banque d’investissement.
La banque suisse a accordé 296 millions de francs suisses (293 millions de dollars) de primes différées en espèces et en actions au cours du troisième trimestre, a-t-elle révélé dans un rapport financier publié le 2 novembre, contre 49 millions de francs suisses au cours de la même période en 2021. Les primes ont été largement versées aux employés au sein de sa banque d’investissement, a-t-il déclaré, ainsi que le personnel des fonctions d’entreprise.
Le Credit Suisse a dévoilé le 27 octobre une refonte tant attendue de ses activités, visant à redresser la banque après des crises successives, des scandales et des milliards de dollars de pertes jusqu’à présent cette année. Il supprimera 9 000 emplois – 2 700 au cours des trois derniers mois de 2022 – et réduira les actifs pondérés en fonction des risques de 35 milliards de francs, principalement au sein de sa banque d’investissement.
Elle transforme sa branche de banque d’investissement – qui conseille sur les fusions et acquisitions et les transactions sur les marchés de capitaux – en une unité distincte appelée CS First Boston, ravivant le nom de marque d’une banque qu’elle a acquise dans les années 1990. La clé pour cela est de garder la main sur les négociateurs seniors, le Credit Suisse étant prêt à offrir des récompenses en actions potentiellement lucratives aux banquiers seniors et l’approche «manger ce que vous tuez» des bonus favorisée par les petites boutiques.
Le modèle de rémunération de la boutique de paris du premier spin-out de Boston du Credit Suisse gardera les meilleurs négociateurs
Alors que les primes de rétention sont différées sur trois ans, le Credit Suisse a déboursé 63 millions de francs au troisième trimestre, dont 32 millions de francs ont été attribués au cours des trois mois précédant le 30 septembre. Ce chiffre est presque le double de la même période en 2021, lorsque la banque suisse a commencé à offrir des primes ad hoc aux principaux négociateurs pour endiguer l’exode des talents.
Le Credit Suisse a perdu environ 70 banquiers seniors, en grande partie à cause de rivaux de la tranche de renflement, depuis qu’il a dévoilé ses liens avec le family office effondré Archegos Capital, en mars de l’année dernière. Il a enregistré une perte de 5,5 milliards de dollars d’Archegos, bien plus importante que la plupart de ses rivaux.
Alors que la banque suisse a embauché environ 70 directeurs généraux pour reconstituer ses rangs, la scission de CS First Boston la rend plus dépendante des banquiers seniors qui choisissent de rester. Il a positionné la nouvelle entreprise quelque part entre une banque d’investissement boutique et un acteur plus important, ont déclaré les dirigeants lors de sa mise à jour stratégique, et espère qu’un « modèle de partenariat » contribuera à la rétention.
« Cela a suscité beaucoup d’enthousiasme parmi nos collègues de la banque d’investissement ainsi que des talents extérieurs à la banque », a déclaré le directeur général Ulrich Körner à propos de CS First Boston lors de la mise à jour de la stratégie. « Imaginez un propriétaire ouvert à la création d’une culture de partenariat pour attirer les meilleurs talents et désireux de mobiliser le capital pour développer la franchise. »